新能源車發展現狀分析

2017 年全球新能源乘用車銷量超100 萬輛，同比增長57%。電動乘用車的滲透率仁約2%，未來有望達到40%以上，汽車電動化的大趨勢沒有改發，新能源汽車行業發展仍處于導入期。

我國占比全球近50%的新能源汽車市場

資料來源：公開資料整理

新能源汽車購置稅減免，行業將迎來大爆發

李克強總理在政府工作報告時指出，加快制造強國建設，推動集成電路、第五代移動通信、飛機發動機、新能源汽車、新材料等產業發展。實施重大短板裝備專項工程，發展工業互聯網平臺，創建“中國制造2025”示范區。同時，要推進消費升級，發展消費新業態新模式，將新能源汽車車輛購置稅優惠政策再延長三年。

據前瞻產業研究院發布的《新能源汽車行業市場前瞻與投資戰略規劃分析報告》數據顯示，2017年全年新能源汽車產銷79.4萬輛和77.7萬輛，同比分別增長53.8%和53.3%，其中純電動汽車產銷量同比增長81.7%和82.1%。繼續高增長，發展勢頭強勁。

2012-2017年中國新能源汽車產銷量統計

資料來源：前瞻產業研究院整理

純電動車產銷情況

據數據顯示，2018年2月，中國純電動汽車產銷分別完成28872輛和23458輛，同比增長89.4%和68.4%。2018年1-2月，中國純電動汽車產銷分別完成56706輛和50253輛，同比增長168.4%和164.3%。

2017年，我國車用動力電池的產量為44.5GWh,同比增長44.5%。隨著雙積分政策落地，新能源汽車的產銷不斷提升，未來三年車用動力電池的需求將會保持增長。據預測，2022年中國車用動力鋰電池的產量有望達到215GWh，車用動力電池領域存在著巨大的增長空間。車用動力電池市場需要更多的優秀動力電池供應商。

車用動力電池領域存在著巨大的增長空間

資料來源：公開資料整理

公共類充電樁比新增18952個

據中國汽車充電基礎設施促進聯盟數據顯示，截止到2018年2月，聯盟成員單位總計上報公共類充電樁244023個，其中交流充電樁102048個、直流充電樁75922個、交直流一體充電樁66053個。其中，2018年2月較2018年1月新增公共類充電樁18952個。從2017年3月到2018年2月，月均新增公共類充電樁月7746個，2018年2月同比增長61.5%。

近12個月我國公共充電設施月度總量及增長情況

資料來源：公開資料整理

乘用車和專用車是后續新能車增長的主要動力

新能源客車市場相對穩定，短期增量不大。其中公交盤子8萬輛，主要靠行政考核驅動，新能源目前的滲透率是60%，有望提升到80%以上;公路客運盤子50萬輛，主要靠經濟性驅動，目前滲透率10%，有望提升至20%。而專用車、乘用車將是后續新能源汽車增長的主要動力。

隨著，2016年政策調整，專用車訂單累積過多，2016年全年專車市場規模或將達到3萬，2017年升至10萬。并隨著2017年、2018年考核油積分和雙積分的推行，自主品牌為了沖抵油耗積分并且隨著限牌城市車牌格的上漲，以及自主和合資中端以上車型插混化車型滲透率提升，純電乘用車和插電乘用車的規模都將得到極大的擴張。

根據工信部2017年累計發布的前11批《新能源汽車推廣應用推薦車型目錄》，共有142家電池企業進入目錄為3113款新能源車型配套動力電池。其中寧德時代配套車型數量超過600款排名第一，排名前20的電池企業配套車型數量占比超過60%，企業配套數量懸殊。隨著動力電池的技術要求不斷提升，未來產能低，技術差的小廠商將面臨洗牌。而寧德時代、比亞迪這樣的第一梯隊巨頭將會繼續發展壯大成為行業寡頭。